Czym jest handel na rynku Forex? Kompletny przewodnik dla początkujących

Czym jest handel na rynku Forex

Rynek walutowy (forex) dla walut międzynarodowych jest największym i najbardziej płynnym rynkiem na świecie. Według Banku Rozrachunków Międzynarodowych, rynek Forex odpowiada za ponad 5 bilionów dolarów wolumenu obrotu dziennie – przyćmiewając inne rynki, takie jak główne giełdy.

Rynek forex składa się z par handlowych międzynarodowych walut fiducjarnych powiązanych ze sobą, na których handlowcy spekulują i zabezpieczają ryzyko cen określonej waluty krajowej, która zyskuje lub traci na wartości w stosunku do innej waluty.

Co ciekawe, nie ma centralnej giełdy forex, a cały handel jest otwarty 24 godziny na dobę, więcej niż 5 dni w tygodniu, a centra obrotu finansowego OTC działają w największych miastach na całym świecie.

Czym jest handel na rynku Forex

Krótka historia współczesnego rynku Forex

Plik pochodzenie pieniędzy są skomplikowane i stale ewoluowały w historii ludzkości. Usługi wymiany pieniędzy w różnych walutach sięgają starożytnego Egiptu i od tego czasu są kontynuowane w różnych formach. Historycznie większość walut była powiązana ze stabilnymi aktywami finansowymi uważanymi za zdrowy pieniądz – głównie złoto lub srebro.

Jednak wszystko zmieniło się po wybuchu I wojny światowej, kiedy wiele krajów porzuciło standard złota, który był dominujący w międzynarodowym handlu i wymianie przez dziesięciolecia. Kilka rynków forex pojawiło się po pierwszej wojnie światowej w okresie poprzedzającym drugą wojnę światową, w szczególności rodzina Kleinwort, która była liderem na rynku walutowym w Londynie.

Pod koniec drugiej wojny światowej Umowa z Bretton Woods został podpisany w 1944 r. w Bretton Woods w stanie New Hampshire i utorował drogę do szeregu zmian, które miały zdefiniować międzynarodowy system walutowy w jego współczesnej iteracji.

Porozumienie z Bretton Woods było międzynarodowym porozumieniem monetarnym między suwerennymi państwami, mającym na celu ustanowienie rządzącego porządku monetarnego. Między Stanami Zjednoczonymi, Kanadą, Europą Zachodnią, Japonią i Australią rozkaz wymagał, aby rządy wiązały swoje waluty narodowe ze złotem – zalecając utrzymanie kursów wymiany w granicach 1 procenta.

Bretton Woods

Brak kryzysów bankowych w okresie obowiązywania porozumienia z Bretton Woods w latach 1945–1971. Wikipedia

Porozumienie utworzyło również Międzynarodowy Fundusz Walutowy (MFW) i określiło, że system opiera się na systemie finansowym Stanów Zjednoczonych.

Prezydent USA Richard Nixon unieważnił Umowa z Bretton Woods w 1971 roku skutecznie zakończył ustaloną cenę dolara amerykańskiego – a co za tym idzie – wielu innych walut światowych – na złoto. Dolar amerykański oficjalnie stał się płynną walutą fiducjarną i został przyjęty jako waluta rezerwowa przez wiele innych krajów, które nadal używają go jako waluty rezerwowej..

System walut swobodnie płynących w końcu się zmaterializował i jest nowoczesnym międzynarodowym systemem walutowym, który pozwolił rynkowi forex rozwinąć się w potwornego potwora, którym się stał.

Bez mechanizmu stabilnej ceny (tj. Złota) waluty krajowe stale zmieniają swoją wartość w stosunku do siebie, stwarzając głównym uczestnikom rynku idealne możliwości zarabiania i zabezpieczania się przed ryzykiem spreadu między walutami.

Jak działają rynki Forex

Istnieją trzy główne rynki forex – rynki spot, forward i futures. Rynek kasowy jest zdecydowanie najbardziej popularne, i składa się z rzeczywistych aktywów, na których opierają się zarówno rynki futures, jak i forward.

Uczestnicy rynku Forex to zarówno banki międzynarodowe, jak i przedsiębiorstwa prowadzące transakcje w różnych krajach, które chcą zabezpieczyć się przed ryzykiem związanym z kursami wymiany, których używają do transakcji w wielu walutach.

Rynek kasowy to miejsce, w którym waluty są kupowane i sprzedawane po ich aktualnej cenie rynkowej. Ceny walut zmieniają się konsekwentnie, wielokrotnie tylko o niewielki ułamek ich obecnej wartości. Mieszanka czynników ekonomicznych, politycznych i podaży / popytu wpływa na cenę walut, a rynki są wyjątkowo płynne dla podstawowych par handlowych na całym świecie.

Na przykład para handlowa EUR / USD jest najczęściej wymienianą parą walutową na świecie. Notowany jako EUR / USD sprawia, że ​​EUR jest walutą „bazową”, a USD „licznikiem”. Cena na rynku kasowym obok tej pary oznacza cenę jednego euro w USD. Wystąpi cena kupna i sprzedaży, a różnica między nimi jest powszechnie nazywana „spreadem”.

Wykres EUR / USD

Wykres EUR / USD. TradingView

Spready & Przewaga

Spread między walutami jest często niewielki, a zmiany cen są zwykle mierzone z dokładnością do czwartego miejsca po przecinku – tzw. „Pip”. Inwestorzy zawsze kupują lub sprzedają pierwszą walutę z pary i mogą czerpać zyski lub ponosić straty na wynikającym z tego ruchu rozprzestrzeniania się.

Oczywiście przy tak niewielkich spreadach zyski z handlu na rynku Forex często wymagają handlu dużymi wolumenami lub obrotem z depozytem zabezpieczającym. Ze względu na ogromną płynność rynku forex banki pozwalają handlowcom na znaczną dźwignię finansową w celu kupowania walut z depozytem zabezpieczającym.

Transakcje na rynku kasowym są rozliczane gotówkowo i obejmują umowę pomiędzy kontrahentami zakupu określonej kwoty jednej waluty w zamian za ustaloną kwotę innej waluty po aktualnej cenie rynkowej.

Rynki terminowe na rynku Forex zawierają kontrakty określające wyraźne parametry kupna lub sprzedaży walut w ramach transakcji OTC. Kontrakty futures są rozliczane na głównych giełdach towarowych, takich jak CBOE i CME, i zawierają określone terminy dostaw i standardowe rozmiary.

Kontrakty terminowe typu futures i forward są zazwyczaj rozliczane również w gotówce i często są wykorzystywane do zabezpieczenia ryzyka związanego z przyszłymi zmianami cen.

Uczestnicy rynku

Na rynku forex uczestniczy wiele podmiotów, co jest głównym powodem ogromnej płynności rynku.

Rynek forex jest podzielony na poziomy w oparciu o ilość pieniędzy, którymi handluje. Górna warstwa składa się z głównych banków komercyjnych i dealerów papierów wartościowych 51 proc wszystkich transakcji na rynku. Citigroup Inc. to wiodący podmiot zajmujący się handlem walutami na rynku walutowym, mający 12,9 procent udziału w całym rynku w 2016 roku.

Kolejne warstwy obejmują mniejsze banki, korporacje, animatorów rynku, firmy ubezpieczeniowe, fundusze inwestycyjne i nie tylko.

W szczególności jednym z głównych zastosowań rynku forex jest zabezpieczenie ryzyka dla firm, które handlują wieloma walutami międzynarodowymi. Być może będą musieli płacić pracownikom zlokalizowanym w wielu krajach lub zmniejszyć niekorzystne skutki wahań cen podczas transakcji biznesowych.

Na przykład, jeśli firma A ma siedzibę w USA i chce użyć pary handlowej EUR / USD do kupowania euro, aby zapłacić pracownikom w Europie, skorzystaliby z rynku forex. Jeśli jednak notowanie ceny gwałtownie zmienia się w ciągu kilku godzin, a firma A ma zamiar wymienić dużą sumę USD na EUR, wówczas niewielkie niekorzystne wahania cen mogą mieć znaczący wpływ na wynik finansowy.

Firmy mogą również wykorzystywać kontrakty terminowe typu futures lub forward w celu zabezpieczenia się przed niekorzystnymi zmianami cen w określonych z góry terminach transakcji, co jest powszechną praktyką wśród międzynarodowych korporacji.

Innym ważnym uczestnikiem są banki centralne krajów, które używają fixingu walutowego jako szczególnego wskaźnika trendów rynkowych i oceny własnych walut. Podobnie banki centralne usługi wymiany walut z walutami rezerwowymi (tj. dolarem amerykańskim), aby spróbować ustabilizować rynki.

Forex

Rosnąca część uczestników rynku forex to handlowcy detaliczni, którzy inwestują za pośrednictwem banków lub brokerów. Dwa podstawowe typy brokerów dla handlowców detalicznych to brokerzy i animatorzy rynku. Brokerzy pobierają opłatę od klientów za znalezienie najlepszej ceny i dokonywanie transakcji w ich imieniu, podczas gdy animatorzy rynku są głównymi podmiotami w transakcji przeciwko przedsiębiorcy detalicznemu.

Popyt na usługi handlu społecznościowego stał się bardziej powszechny, ponieważ inwestorzy detaliczni również starają się być bardziej ostrożni przy wyborze brokerów po endemicznym oszustwie, z którym boryka się wielu traderów detalicznych. Regulacja również wyraźnie wzrosła na rynkach walutowych w ciągu ostatniej dekady, a wiele mniejszych firm brokerskich stosujących wątpliwe praktyki operacyjne zostało usuniętych z rynku.

Inni uczestnicy rynku Forex to firmy przekazujące pieniądze. Firmy przekazujące pieniądze świadczą bardzo praktyczne usługi dla pracowników migrujących wysyłających pieniądze do domu, ale słusznie są krytykowane za ich wygórowane opłaty i nieefektywne usługi.

Brokerzy Forex

Omówiliśmy wielu brokerów Forex tutaj na Blockonomi, ci brokerzy są otwarci na handlowców detalicznych lub profesjonalistów i oferują szeroką gamę instrumentów handlowych, takich jak Forex, kryptowaluty, towary, akcje i tak dalej.

Zwykle używają kontraktów na różnicę (CFD), co oznacza, że ​​nie jesteś właścicielem aktywów bazowych, ale zasadniczo są one zakładem między ceną otwarcia i zamknięcia określonego instrumentu finansowego.

  • Plus500
  • AVATrade
  • IQ Option
  • 24option
  • ExpertOption
  • Vantage FX
  • Forex.com
  • Pepperstone
  • ETX Capital
  • NordFX
  • Indeks miast
  • Binary.com
  • XTB
  • FXTM
  • ATFX

Aktywa cyfrowe i przyszłość handlu na rynku Forex

Sam rozmiar rynku forex jest zdumiewający. Napędzany ekosystemem płynnych walut fiducjarnych bez stabilnej ceny, rynek forex zdominował światowe rynki finansowe jako najbardziej płynna klasa aktywów na świecie.

Co ciekawe, pojawienie się kryptowalut i aktywów cyfrowych zapewniło realną alternatywę dla tradycyjnych usług wymiany walut, takich jak przekazy pieniężne.

Oczekuje się również, że aktywa cyfrowe staną się bardziej zintegrowane z konwencjonalnym systemem finansowym, a ekspansja par handlowych wielu aktywów cyfrowych służy jako wyraźny wskaźnik ich włączenia do portfela finansowego i usług inwestycyjnych brokerów.

Rynek forex to wyjątkowy ekosystem finansowy, który jest określany jako najbliższy rynkowi doskonała konkurencja ze względu na ogromne rozmiary i ciągłą pracę.

Jednak zwolennicy solidnych pieniędzy, takich jak Bitcoin i złoto niechętnie spojrzeć na długoterminową stabilność płynnych walut fiducjarnych. Wielkość i złożoność rynku forex są bezpośrednim wynikiem rozpadu Bretton Woods i wskazują na wyzwania, jakie musi spełniać międzynarodowy porządek pieniężny różnych krajowych walut płynnych bez możliwości wystąpienia czarnych łabędzi.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Like this post? Please share to your friends:
map